オルカンvsS&P500どっちがいい？50代のファイ子が比較して出した結論

NISAを始めようとして、最初にぶつかる壁がこれです。

「オルカンとS&P500、結局どっちを買えばいいの？」

ファイ子も新NISAをスタートするとき、かなり悩みました。
ネットで調べると「オルカン派」と「S&P500派」が激しく議論していて、余計に迷う。
でも最終的にファイ子なりの結論を出しました。今日はその過程を正直にお話しします。

そもそもオルカンとS&P500って何が違うの？

まず基本をざっくり整理しますね。

オルカンは「eMAXIS Slim 全世界株式（オール・カントリー）」の通称です。
日本を含む全世界約50カ国・3,000銘柄以上に分散投資できる投資信託です。
アメリカだけでなく、ヨーロッパ・日本・新興国など世界中の株式をまるごと買うイメージです。

S&P500は「eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）」などに代表される、アメリカの代表的な500社に投資する商品です。アップル・マイクロソフト・アマゾンといった世界的な大企業が勢揃いしています。

ざっくり言うと、オルカンは「世界全体に投資」、S&P500は「アメリカに集中投資」という違いです。

ちなみにオルカンの中身を見ると、実はアメリカ株の比率が約60%を占めています。
つまりオルカンを買っても、半分以上はアメリカへの投資になっているんです。
この点は意外と知られていないポイントです。

リターン・リスク・コストで徹底比較

3つの視点で比べてみましょう。

リターンで見ると、過去10〜20年の実績ではS&P500がオルカンを上回っています。
アメリカのIT企業が世界経済を牽引してきた結果です。
ただし過去の実績が未来を保証するわけではありません。

リスクで見ると、オルカンのほうが分散が効いています。
アメリカ一国に依存しないため、万が一アメリカ経済が失速しても、他の国がカバーしてくれる可能性があります。S&P500はアメリカ集中なので、アメリカが下がれば直撃します。

コストで見ると、どちらもほぼ同水準です。
信託報酬はオルカンが年0.05775%、S&P500が年0.09372%とどちらも超低コスト。
コストだけで選ぶ理由はほとんどありません。

まとめると、リターン重視ならS&P500、リスク分散重視ならオルカン、という整理になります。

50代が選ぶならどっち？ファイ子の結論

ファイ子が選んだのはオルカンです。

理由はシンプルで、「一つの国に全力で賭けるのが怖かった」からです。

S&P500のリターンが高いのは知っています。
でも50代になると、大きく資産が減ったときのダメージが20代・30代とは全然違います。老後まであと10年ちょっと。大きく崩れたときに立て直す時間が少ない分、リスクを抑えた選択をしたいと思いました。

それに「アメリカがこれからも世界トップであり続ける」という保証はどこにもありません。世界全体に分散しておけば、どの国が伸びても恩恵を受けられる。

そのシンプルな安心感がファイ子には合っていました。

過去の実績ではS&P500に軍配が上がるけれど、これからの10〜15年は誰にもわかりません。だったら世界丸ごと買っておこう。それがファイ子の出した結論です。

ただし正直に言うと、オルカンでもS&P500でもどちらでもよかったと今は思っています。どちらも優秀な商品で、長期積み立てで保有し続けることのほうがずっと大切です。

「どっちを選ぶか」より「いつ始めるか」「続けられるか」のほうが、最終的な資産額への影響はずっと大きい。悩んでいる時間がもったいないとも感じました。

まとめ　悩むより、まず始めることが大事

オルカンとS&P500、どちらも初心者から上級者まで安心して選べる優秀な商品です。

リターン重視ならS&P500、全世界分散でリスクを抑えたいならオルカン。
この基準で選んでみてください。

どちらを選んでも「長期・積立・分散」という投資の基本を守り続けることが、50代からの資産形成で一番大切なことです。

ファイ子は今日もオルカンを積み立てながら、58歳サイドFIREに向けてコツコツ進んでいます。

どうせ悩むなら、動きながら悩もう。📓